Španielska spoločnosť Repsol SA skúma spätnú fúziu svojej upstreamovej jednotky s potenciálnymi partnermi vrátane amerického výrobcu energie APA Corp., uviedli ľudia, ktorí sú oboznámení s touto záležitosťou, keď španielsky gigant hľadá cestu k uvedeniu podniku na burzu v New Yorku.
Španielska ropná-a{1}}plynová spoločnosť viedla prieskumné rozhovory s APA, predtým známou ako Apache Corp., o možnej dohode, povedali ľudia. Uviedli tiež, že viedla predbežné diskusie s ďalšími potenciálnymi partnermi pre fúziu.
Akákoľvek dohoda by mohla pomôcť zväčšiť portfólio upstream podnikania spoločnosti Repsol a poskytnúť mu rýchlejšiu cestu k verejnému obchodovaniu. Akcie APA v tomto roku v obchodovaní v New Yorku pridali približne 5 %, čím sa ich trhová hodnota dostala na približne 8,6 miliardy USD.
Spoločnosť Repsol sa v roku 2022 dohodla na predaji 25 % podielu v upstream biznise súkromnej investičnej firme EIG Global Energy Partners LLC v rámci obchodu ohodnoteného na 19 miliárd USD vrátane dlhu. Dohoda mala pomôcť jednotke ďalej expandovať v USA a zároveň získala finančné prostriedky pre spoločnosť Repsol na investície do nízkouhlíkových aktivít.
Vedúci predstavitelia uviedli, že pripravujú upstream jednotku na možnú „udalosť likvidity“, ako je verejná kotácia, v roku 2026. Generálny riaditeľ Repsolu Josu Jon Imaz minulý mesiac povedal analytikom, že spoločnosť zvažuje možnosti vrátane IPO podniku, spätnej fúzie so skupinou kótovanou v USA alebo predstavenia nového súkromného investora.
Prebiehajú rokovania a nie je isté, že povedú k transakcii, povedali ľudia a žiadali, aby neboli identifikovaní, pretože informácie sú súkromné. Repsol pokračuje v skúmaní rôznych alternatív pre podnikanie a stále môže pokračovať v IPO alebo predaji podielu, uviedli ľudia.
Zástupcovia APA, Repsol a EIG odmietli komentovať.
Vo svojom upstream segmente Repsol vyrobil v treťom štvrťroku 551 000 boedov. Je prítomný v rôznych krajinách, ako je Brazília, USA a Mexiko. Pracuje na spustení prvej fázy projektu Pikka na Aljaške, jednom z najväčších polí v USA.
Väčšina celopodnikovej produkcie APA pochádza z USA, poháňaná najmä produkciou z Permskej panvy a Mexického zálivu, zatiaľ čo v medzinárodnej produkcii dominuje rast zemného plynu. Ropa predstavuje 51 % celkovej produkcie APA, za ňou nasleduje tretina zemného plynu, pričom zvyšný podiel tvorí NGL.
Spoločnosť je jedným z niekoľkých operátorov, ktorí znižovali výdavky a prepúšťali pracovníkov, aby dosiahli efektívnosť na najlepších miestach v permskej -najproduktívnejšej bridlicovej oblasti na svete-. Americkí ropní operátori sa v posledných rokoch tiež vydali na konsolidačnú vlnu, keď spoločnosti hľadajú rozsah na ťažbu zdrojov z vyčerpávajúcich sa bridlicových polí.